Phison предупреди за дългосрочно повишаване на цените на SSD поради недостиг на флаш памет

Световният бум в областта на изкуствения интелект предизвика остър недостиг на чипове памет, което доведе до удвояване на цените им само за шест месеца, казва Кхин-Сенг Пуа, главен изпълнителен директор на Phison Electronics. Той предупреди, че дисбалансът между търсенето и предлагането на NAND флаш памет вероятно ще се запази в продължение на няколко години, тъй като производителите на чипове остават предпазливи по отношение на изграждането на нови фабрики.

През тази година цените на паметта се увеличиха рязко. Пуа отбеляза, че цените на TLC NAND с капацитет 1TB са се повишили от 4,80 долара през юли 2025 до 10,70 долара през ноември тази година. Дори по-старите MLC чипове с ниска плътност са поскъпнали двойно. Увеличението се е ускорило от октомври насам, а цените за някои категории чипове са се повишили с повече от 100% от пролетта насам.

Phison, основен доставчик на NAND контролери, е на вълната на растежа. Компанията отчете приходи от 18,14 млрд. тайвански долара (560 млн. щатски долара) за третото тримесечие на тази година – с 30% повече от година по-рано.

Брутният марж се е повишил до 32,4%, а нетният марж е достигнал 72,27 млрд. тайвански долара – най-високата стойност от три тримесечия насам. Приходите на компанията през октомври се увеличиха с 90% на годишна база, благодарение на силния ръст в доставките на PCIe SSD контролери (с 280%).

Компанията обяснява по-високата рентабилност с по-високите цени на паметта и преоценката на инвентара си. Въпреки това по-високите разходи за научноизследователска и развойна дейност по отношение на съвременните технологии доведоха до по-ниска оперативна печалба, намалявайки оперативния марж до 7,9%. Phison остава оптимистично настроена за четвъртото тримесечие на тази година, като очаква продължаване на растежа.

Пуа обясни, че силното търсене от сегмента на изкуствения интелект стимулира „структурния растеж“ на продуктите и услугите за съхранение на данни. Доставчиците на хипермащабни облачни услуги агресивно разширяват своите центрове за данни, за да отговорят на нарастващото търсене. Тази тенденция също така ускорява преминаването на индустрията от традиционните твърди дискове (HDD) към по-бързи полупроводникови дискове, което допълнително увеличава натиска върху доставките на NAND памет.

Според Пуа производителите на флаш памет не са склонни да разширяват производствения си капацитет след години на ниска рентабилност. Той предупреди, че нови производствени линии не се очаква да бъдат пуснати в експлоатация най-рано в края на 2027 година. Предвид продължаващия ръст на търсенето от страна на изкуствения интелект и облачните услуги, Пуа заяви, че ограниченото предлагане вероятно ще се превърне в новия индустриален стандарт.

Бизнесът на Phison в областта на корпоративното съхранение на данни продължава да се разраства, тъй като големите доставчици на облачни услуги внедряват нейните SSD дискове. На пазара на мобилни устройства продуктите eMMC и UFS на Phison печелят все по-голям дял, а доставките на UFS памет за автомобилния сегмент също нарастват.