Според проучване, обезценяването на криптовалутите след хакерски атаки излиза по-скъпо от самите кражби

Съобщенията за атаки срещу криптовалути обикновено акцентират върху средствата, които изчезват мигновено. Ново проучване на изследователи от Complexity Science Hub (CSH) показва, че косвените последици – като падащите цени на токените и загубата на доверие – могат значително да увеличат финансовите щети.

„Анализирахме 22 големи кибератаки в крипто сектора от 2020 до 2022 г. В 12 от тези случаи засегнатите токени са претърпели последващи сривове в цените. Докато преките щети в тези дванадесет случая възлизат на приблизително 454 милиона долара, косвените загуби поради спада в цените на токените са достигнали 1,3 милиарда долара“ — обяснява авторът на изследването Стефан Кицлер от CSH.

Средно засегнатите токени са загубили 14% от стойността си след атаката. Освен това, в приблизително 68% от случаите обемът на търговията се е увеличил, тъй като много инвеститори са търгували активно: те или бързо са продавали активи, за да ограничат загубите, или са купували, защото са усещали потенциални бъдещи печалби.

„Реакцията на кибератаките в DeFi е много подобна на начина, по който традиционните финансови пазари реагират на скандали или инциденти със сигурността – средно обаче наблюдаваме или значително по-големи спадове, или понякога нелогични скокове в цените“ — казва Бернхард Газлхофер, ръководител на изследователската група Digital Currency Ecosystems в CSH.

Проучването е публикувано в журнала The Journal of Finance and Data Science. Изследователите са анализирали движенията на цените 24 часа преди и 48 часа след атаката. Те също така са сравнили динамиката на цените с други токени, които преди това са се държали по подобен начин, за да се уверят, че промените наистина са следствие от атаката, а не обща пазарна тенденция. Проучването се фокусира върху мрежата Ethereum.

„Тъй като DAO са структурно подобни на традиционните организации в реалната икономика, ние избрахме тях“ — обясни Кицлер. „Искахме да разберем дали последствията от атаките срещу тези дигитални организации ще бъдат подобни на наблюдаваните в традиционните финансови системи“ — добавя Гаслхофер.

Пазарът на децентрализирани финансови услуги демонстрира стабилен растеж. В Австрия оценките сочат, че най-малко 300 000 души са инвестирали в криптовалута. В същото време системата все повече се превръща в мишена за престъпници, които експлоатират технически уязвимости, участват в измамни схеми или манипулират пазара.

Изследователите изчисляват промяната в цената на токените при управление на организацията спрямо подобните активи за интервал от шест часа

Кицлер подчертава, че косвените загуби, дължащи се на ерозията на пазарното доверие, често надвишават сумите, откраднати по време на атака. Това подчертава системния характер на рисковете в DeFi: атаката засяга не само конкретна организация, но и цялата екосистема – и в крайна сметка инвеститорите. За инвеститорите, разработчиците и регулаторите това означава, че сигурността, пазарната стабилност и доверието са дълбоко взаимосвързани — и трябва да бъдат защитени заедно.